历程
清 光绪二十八年 （1902年），就读于 北洋 保定陆军速成武备学堂，后转入陆军 大学。毕业后在北洋陆军任管带。
1919年，任湖南岳阳镇守使，后在皖系军阀湖南督军 张敬尧部第七师任旅长。
1920年 直皖战争中张敬尧失败下野，吴遂代理第七师师长，转而投靠直系。
直系军阀夺得中央政权后，于1921年5月25日明令免去附皖之陕西督军陈树藩的职务， 而代之以直系师长 阎相文。
6月，阎相文率所部陆军第二十师及冯玉祥的第十六混成旅由 潼关入陕；同时，吴的第七师也奉命由湖北随（县）枣（阳）一带开往陕西，协助阎相文驱逐陈树藩。陈树藩在重兵围攻下，逃往汉中，直军7月7日占据 西安、 咸阳。
8月22日，阎相文自杀，冯玉祥继任陕督，任命吴为陕南边防军总司令。
吴于同年11月率部向南进发，一月之内连克安康、汉中，陈树藩逃往四川。
1922年，调任陕南镇守使，北京政府授予将军府藩威将军。
吴占据陕南后，北京政府加派他为陕西军务帮办。
发展
为巩固其统治，吴在陕南重镇布防的同时，又与四邻的军阀相互勾结，北依 刘镇华，西联陇南镇守使孔繁锦，南结川军 刘存厚，形成了一个附属于直系军阀，地跨陕、甘、川三省交界地区的军事联盟。
陕南的汉中盆地，土壤肥沃，主产稻谷；而安康山区则盛产山货。吴长期盘踞这富庶而又偏僻的地区，横征暴敛，残酷地剥削压榨劳苦大众，还强迫陕南人民种植罂粟，然后再征收鸦片烟亩罚款，名曰“寓禁于征”；不仅如此，吴还从产、运、销、吸，层层征收税款。鱼米之乡的汉中盆地，在吴的逼迫下，竟以40%的耕地种罂粟。吴靠用罂粟制造鸦片中饱私囊；靠鸦片扩充实力。初到陕南时，吴部只有8000人、6000枝枪，三年时间，就膨胀到拥有人员三万多，枪支2.4万多枝。
危害
吴除了在陕南称王称霸，还两度北出 秦岭，祸害全陕。
1924年北京政变后， 段祺 瑞执政。刘镇华为巩固独霸三秦的地位，派其师长憨玉琨出兵河南，阻止国民军第二军军长 胡景翼督豫，于是爆发了“胡憨之战”。刘在率军离开西安到豫西督战前，将陕西军政交给吴新田暂为“照料”。
刘镇华在豫西战败只身逃往山西投靠 阎锡山，段祺瑞政府于1925年4月30日正式任命吴为陕西军务督办。
由于吴横征暴敛，纵兵为匪，竟然在光天化日之下殴打西安一中学生，事后又一意包庇、开脱行凶官兵，镇压受害学生，在全省范围内迅速爆发了声势浩大的“驱吴运动”。
就在此时，击败刘镇华的国民军第二军已由 洛阳进驻潼关；国民军第三军 孙岳部已入陕。吴新田不得不于7月15日晚逃离西安，先往甘肃天水，后潜回汉中。
1926年春，段祺瑞执政府任命吴为陕南护军使。
国民军第二军在中原战败，回陕途中在陕州几乎全军覆没；刘镇华以“陕甘讨贼军”名义，率号称十万之镇嵩军，围攻西安八个月。在此期间，吴两次翻越秦岭助刘，驻兵周至、户县一带，暴虐人民，屠杀焚烧30余村庄，农民死伤1500余人。西安城解围后，吴再次退往陕南。
相关
这时全国形势大变，国民革命旗帜已飘扬大半个中国。吴又投到冯玉祥麾下，任国民革命军第二集团军第十六路司令。
1928年10月，冯玉祥为调整内部，电令吴部离开陕南，移防河南信阳。吴暗中派人去湖北与 李宗仁联系，欲归其改编，得李应允。于是，10月中旬，吴率部沿城固、石泉到达安康，不久进入湖北境内，最终离开他统治了八年的陕南，结束其祸陕的历史。
吴到湖北后，李宗仁因受到冯玉祥对其接纳吴部的诘责，又见吴军腐败不堪，故只改编了两个旅，其余遣散，吴被委以第四集团军高等顾问，1936年5月被授予陆军中将。1946年7月退役后移居天津做了“寓公”。南京解放前去 台湾，1955年11月病殁。